多盈娱乐

可转债上市最新消息:洲明转债123016开盘上涨 涨幅2.85%

2018-12-03 12:23:03来源:多盈娱乐平台作者:小思

  洲明科技可转债12月3日(周一)上市,开盘后顾家转债强势上涨,截至发稿报102.85元,涨幅2.85%。

  转债溢价率 2.94%,上市预计100-103元,破发风险较小。

  转债基本情况

  发行日期:2018年 11月 7日。

  发行规模:5.48亿。

  存续起止日期:2018年11月7日至2024年11月7日。

  转股起止日期:2019年5月13日至2024年11月7日。

  初始转股价:本次发行的可转换公司债券初始转股价格为 9.45 元/股。

  转股价格的向下修正:

  在本次发行的可转债存续期间,当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价低于当期转股价格的85%时,公司董事会有权提出转股价格向下修正方案并提交公司股东大会表决。

  有条件回售:

  在本次发行的可转换公司债券最后两个计息年度,如果公司股票在任何连续30个交易日的收盘价格低于当期转股价的70%时,可转换公司债券持有人有权将其持有的可转换公司债券全部或部分按面值加上当期应计利息的价格回售给公司。

  面值利率:税前年化收益率为2.56%,税后年化收益率为2.37%。。

  信用评级:主体信用级别评级为AA-,本次可转债的信用级别评级为AA-。

  担保事项:未提供担保。

  纯债价值:根据对应评级企业债收益率,可以计算出纯债价值为 76.99元。

  转股价值:正股洲明科技最近收盘价为 9.18元,转股价值为97.14元。

  面值溢价率:面值100元,相对转股价值溢价率 2.94%。

  转债溢价率 2.94%,上市预计100-103元,破发风险较小。

  公司主营LED专业照明、景观照明产品研发生产,市场份额全球领先,产品广泛应用于各大赛事、活动。近年来产品需求旺盛,毛利较高,业绩大幅增长,现金流充裕,财务报表较为健康。

  正股基本面较好,估值低于同业均值,未来五年大型盛事活动将超17项,市场需求空间较大,公司未来的成长性较好。

  目前转债溢价率较低,股价处于历史低位,打新套利可当日逢高卖出,看好正股未来发展的亦可长期持有。

  同类转债比较:

  艾华转债(艾华集团 PE 27.03)108.58 溢价率 16.34%

  水晶转债(水晶光电 PE 17.87)93.10 溢价率 46.61%

  洲明转债(洲明科技 PE 17.78) ? 溢价率 2.94%。

  投资建议

  受可转债市场整体低迷影响,近期可转债估值较低。如果洲明转债上市首日偏低,甚至出现折价,建议暂时持有,待溢价率上涨后,再择机卖出或换更好的可转债。


快速索引:

网站地图